複利の力！寝てる間に資産が膨らむ

投資の話になると、たいていの人が「短期で売り買いするのへはなく、一度買ったら長期保有するのが良い」と言います。
長い期間で投資を行うことがどうして良いのかには、いくつかの理由がありますが、その理由の一つに「複利の力」が効く、ということがあります。

「複利」複利は、投資初心者の方にとって、少し複雑に感じる概念かもしれません。
しかし、その仕組みを理解すれば、長期的な資産形成の強力なツールとなることが実感できます。

「複利の力」は時間さえあれば、だれもが使える力です。
時間が長ければ長いほどその力が効いてきて20年また30年となってくるとかなり大きくなるという特徴があります。

坂道に雪だるまを転がすと、雪を集めて大きくなるように資産が増えていく複利の力を見ていきましょう。

複利の力

複利とは、「利息にもまた利息がつく」 という仕組みのことです。

例えば、100万円を年利1%で1年間預けたとします。1年後には1万円の利息がつき、合計101万円になります。

この101万円をさらに1年間預けると、今度は101万円に対して1%の利息がつきます。つまり、2年目には1万100円の利息がつき、合計102万100円になります。

このように、元本に利息が加わり、その増えた元本に対してさらに利息がつくことを複利と言います。

単利との違い

複利とよく比較されるのが「単利」です。
単利と複利を比べてみましょう。

• 単利
  利息は常に元本に対してのみ発生します。
  例えば、100万円を年利5%で運用した場合、毎年5万円の利息が得られますが、元本は100万円のままです。
• 複利
  利息は元本だけでなく、過去の利息に対しても発生します。
  つまり、1年目に得た5万円の利息も、2年目以降は元本の一部となり、利息を生み出します。

以下、具体的な例を見てみましょう。

例：100万円を年利5％で単利運用した場合

例：100万円を年利5%で複利運用した場合

単利も複利も、同じ条件の100万円で5％の年利で始めました。
初めの数年では両者の差はほとんどありませんが、30年後の合計は単利だと250万円、複利だと約450万円と大きく差が開いているのがわかります。

複利とは、利息を元本に組み入れるため元本が大きくなります。
そして、その増えた元本に利息がつくため、時間をかけて驚異的な成長をもたらします。
表を見ていただくと、運用期間が長ければ長いほど、その効果は大きくなるのがお分かりいただけると思います。

「単利」も、元本に金利がつくのは変わりません。
けれど、単利では利息は元本に組みいられないため、毎年同じ利益にしかなりません。
単利を採用しているのは、例えば、国債や社債などです。

そして注意していただきたいのは、もしもあなたが毎年付く利息分を毎年引き出したとしたら「複利」で計算されている商品でも「単利」と同じことになります。

投資の話になると長期がお勧めされるのは、利息を再投資して元本を大きくして「複利の力」を味方にすれば、初期投資金額が低くても大きく増やすことが出来るためなのです。

複利効果を最大限に活かすために

複利は、投資の成果を最大化する上で非常に強力にあなたの味方になってくれます。
元本だけでなく、得られた利益も再投資することで、雪だるま式に資産を増やすことができるからです。

その複利の力を最大限に引き出すための方法があるので、いくつかご紹介します。

1. 長期投資
   複利の効果は、時間が経つほど大きくなります。
   短期的な損益に一喜一憂せず、長期的な視点で投資を続けることが重要です。
   また、長期投資であれば、市場の短期的な変動の影響を受けにくく、安定的な資産形成が期待できます
2. 一貫した投資
   市場が変動する中でも、一定額を定期的に投資することで、高値で購入してしまうリスクを分散できます。
   また、投資を習慣化することで、継続的な資産形成が可能になり、複利効果を持続的に享受できます。
   市場のタイミングを計ることよりも、一貫した投資が重要です。
3. 再投資
   配当や利子を再投資することで、複利の効果をさらに高めることができます。
   多くの投資商品は、自動で再投資できる機能を提供しているので利用しましょう。
   得られた収益をそのまま投資に回すことで、複利の効果を最大限に生かすことができます。
   
4. コスト管理
   投資にかかる手数料や税金を最小限に抑えることも重要です。
   手数料が低いインデックスファンドやETFなどを活用することで、コストを削減できます。

これらの要素を組み合わせることで、複利の力を最大限に生かすことができます。

インフレ対策と複利の活用

インフレとは、一般的に物価が上昇していく現象です。
物価が上昇すると、同じ金額で買えるものが減ってしまうため、お金の価値が相対的に低下します。

例えば、100万円を使って今日買えるものが、インフレによって1年後には80万円分しか買えなくなってしまうといった状況が考えられます。
つまり、インフレは貯蓄しているお金の実質的な価値を目減りさせてしまうのです。

複利の活用したインフレ対策

先にも解説したように、複利とは、元本だけでなく得られた利息も次の期間の元本に加えて運用し、増えた元本と利息分に、さらに利息がつくという仕組みです。
この複利効果は、長期的に資産を増やすためにも、またインフレ対策にも非常に強力なツールとなります。

インフレに打ち勝つためには、インフレ率を上回るリターンを得ることが重要です。
複利の力を最大限に活用し、インフレに負けない資産形成を目指しましょう。

投資の注意点

投資のメリットの複利の力をいかすには、長い期間にわたって投資を続けることが良いことを見てきました。

長期に渡って投資することは、一般的に短期投資よりも安定した利益を得られると言われています。
けれど、長期投資でも思うような利益が出ないこともあります。
長期投資であっても、どのようなリスクがあるのか確認しておきましょう。

• 経済の変化
  長期投資では、経済の変化に応じて資産の価格が変動するリスクがあります。
  例えば、1991年から始まったバブル崩壊や2009年のリーマンショックのような金融危機が発生した場合、株式や債券などの価格が大幅に下落する可能性があります。急な下落に耐えられず投資をやめてしまうと長期のメリットが受けられません。
• 業績悪化
  個別株は長期持っていてもその価値がなくなる可能性があります。
  個別株はその企業の業績が悪化して回復に時間がかかったり、最悪倒産したりする可能性があります。そうなるとその株はすでに価値がなく長期間もっていたとしても得るものがありません。

長期投資はリスクを抑えるために有効な方法ですが、大きな経済危機や業績の悪化による株価の下落があるため、長期投資とはいってもリスクを必ず避けられるわけではありません。
金融商品にはリスクの低いものや高いものがあります、自分がいつどのくらい必要でリスクはどのくらいなら許せるのか考えて選ぶことが大切です。

まとめ

複利について解説しました。
複利とは利息に利息が付く仕組みです。
元本が大きくなっていくので、投資のメリットの中でも大きなものの一つです。

複利の効果を最大限に生かすためには、長期投資、一貫した投資スタイル、配当金の再投資、手数料などのコストは最小限にすることが挙げられます。

物価が上昇しているときは、投資による複利を利用して対策しておくのも資産を守るためにも大切です。

複利は、「お金がお金を生む」 という仕組みで、長期的な資産形成に非常に有効なツールです。
ただし、複利は万能ではありません。
投資にはリスクが伴うため、しっかりと理解した上で、自分に合った方法で資産形成を進めていきましょう。

参考文献

お金以前　土屋剛俊
複利と単利の違い - 高精度計算サイト (casio.jp)
「金融リテラシー」って何？ 最低限身に付けておきたいお金の知識と判断力 | 暮らしに役立つ情報 | 政府広報オンライン (gov-online.go.jp)
経済学入門　ティモシー・テイラー